Konvensjonell budsjettering innebærer å legge til midler til forrige års budsjett for å utvide eller fullføre prosjekter, for eksempel bygging av helsestasjoner eller skoler av organisasjoner eller regjeringer. Denne budsjetteringsmetoden står i kontrast til ukonvensjonell eller nullbasert budsjettering, ettersom organisasjoner som bruker den ukonvensjonelle metoden, tegner budsjettplanene på nytt i begynnelsen av hvert regnskapsår. Men konvensjonell budsjettering kommer med ulike styrker og svakheter.
Fleksibilitet og ansvarlighet
Bedriftsforetak som bruker konvensjonell budsjettering, kan forbedre ansvaret. Dette er fordi denne metoden for budsjettering, også kjent som budsjettering av linjeposter, tillater inkludering av hvert element selskapet produserer i budsjettet. Metoden gir også fleksibilitet over bruken av ressurser, avhengig av utgiftsdetaljer som hvor mye penger en operasjon bruker. Denne budsjetteringsmetoden gir derfor organisasjoner rom til å ta hensyn til sine økonomiske beslutninger og bruke ressurser på en innovativ måte.
Brukervennlighet
Konveksjonelle budsjetter er enkle å tegne; Det er også enkelt å finne budsjetteksperter som er kjent med budsjetteringsmetodens forberedelsesprosedyre. Organisasjoner kan akkumulere utgiftsdata fordi budsjettsystemets enkelhet gjør det mulig for dem å oppdatere sine bøker ofte. Utgiftsdata er nyttig i beskatningsprosesser, og kan hjelpe en organisasjon å analysere beskatningstrender og etablere områder av virksomheten som trenger budsjettreduksjoner for å øke lønnsomheten.
Staff Cutbacks
Ved hjelp av konvensjonell budsjettering fremmes kapitalrekonstruksjon som kan innebære kostnadsbesparende tiltak, som muligens fører til nedskæringer av ansatte i ulike avdelinger i en organisasjon eller i et lands økonomiske sektorer. Ansvarsfraskrivelse kan være ulempe for organisasjoner og regjeringer, da det gir dem et dårlig bilde og kan motvirke utenlandske investeringer. Regjeringene kan også tilby de avgitte ansatte store pakker for å unngå konfrontasjon med fagforeninger, og øke de nasjonale utgiftene.
Svekket beslutningstaking
Konvensjonell budsjettering gir beslutningstakere liten informasjon om en organisasjons avdelinger. Dette skyldes at utgiftene budsjettprosessprosjektene er spekulative og ikke er pålitelige for å ta bestemte beslutninger. Dette tvinger beslutningstakere i regjeringer og organisasjoner ved hjelp av konvensjonelle budsjetteringsmetoder for å tilpasse sine planer ofte, for å styrke sine beslutninger.
