Finansanalytikeren benytter et bredt spekter av metoder og teknikker for bedriftsanalyse. Som en mekaniker velger han verktøyet som passer best til hans behov. Noen av de mest populære metodene er computationally enkle og kan brukes av omtrent alle. Å forstå noen av disse triksene i handelen er viktig for å analysere selskaper du kan være interessert i å investere i eller for å analysere din egen virksomhet.
Horisontal analyse
Horisontal analyse sammenligner finansielle resultater over tid. En finansregnskapsanalytiker sammenligner resultatregnskap eller balanser for senere år for å avdekke trender eller mønstre. Mens nyttig, men denne metoden har ulemper også. For eksempel kan engangsregnskapskostnader som utgifter til verdifall, tap fra naturkatastrofer og endringer i selskapsstruktur hindre nøyaktig analyse.
Vertikal analyse
Vertikal eller vanlig størrelse, analyserer utarbeidelse av regnskap som er justert som prosentandel av salg eller andre kontotekstotaler. Denne teknikken tillater analytikere å se sammensetningene av de ulike kategoriene av regnskap. I resultatregnskapet er salg vanligvis brukt som referansekategori og er nevnen til alle de andre beregningene; balansen benytter totale eiendeler, totale forpliktelser og total egenkapital. Ulempen med vertikal analyse er at den bare gir en titt på en enkelt operasjonsperiode, vanligvis et år. Dette kan gjøre det vanskelig å trekke konklusjoner om virksomheten over tid.
Ratio Analyse
Finansanalytikere bruker et bredt spekter av teknikker som kollektivt kalles forholdsanalyse. Den generelle prosedyren innebærer å beregne ulike økonomiske forhold, som for eksempel overskuddsmargin, kundefordringer til salgs og beholdningsomsetningsforhold - og sammenligne dem med andre selskaper eller generelle tommelfingerregler. Det er hundrevis av økonomiske forhold ansatt og til og med forskjellige metoder for å beregne de samme forholdene. Av denne grunn anses forholdsanalyse å være mer av en kunst enn en vitenskap. Denne inkonsekvensen er en av teknikkens downfalls.
Referansemåling
En teknikk som ofte brukes både med forholdsanalyse og vertikal analyse, er benchmarking, som beregner årsregnskap eller økonomiske forhold i fellesskap, og sammenligner dem med andre selskaper og bransjestandarder. Denne teknikken er populær og brukes noen ganger til å sammenligne et selskap med sine konkurrenter. Det er imidlertid viktig å merke seg at hvert selskap er annerledes; Selv selskaper i samme bransje kan ha svært forskjellige ledelsesfilosofier, mål og kostnadsstrukturer. Som sådan kan benchmarking være et effektivt verktøy, men kan ikke være hensiktsmessig for rangering eller direkte sammenligning av firmaer.
