Et selskap må finansiere sin virksomhet, utvide virksomheten og trives på sikt. For å gjøre dette, er et selskap avhengig av en bedriftsoppstilling av kontantstrømmer, også referert til som likviditetsrapport. Å vite hva drivstoff er et selskaps vekst er viktig, spesielt for investorer som kjøper bedriftsaksjer med et langsiktig perspektiv.
Definisjon
En kontantstrømoppstilling er en regnskapsrapport som forteller investorer hvordan et selskap bruker sine midler. Erklæringen gir innsikt i selskapets likviditetsbevegelser, og viser hvordan det opprettholder tilstrekkelige arbeidskapitalnivåer. Arbeidskapital vurderer kortsiktig kontant tilgjengelighet og er lik omløpsmidler (f.eks. Kontanter og varebeholdninger) minus kortsiktig gjeld, også kjent som kortsiktig gjeld. Et selskap med flere datterselskaper kombinerer eller konsoliderer likviditetsrapporter for alle datterselskaper for å opprette en konsolidert kontantstrømoppstilling. I regnskapet rapporterer revisorer konsoliderte kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter, investeringsaktiviteter og finansieringsaktiviteter.
Betydning
En kontantstrømoppstilling er et viktig dokument som investorene holder øye med. Rapporten trekker sin betydning fra det faktum at den gir data om et firmas solvens - det vil si dets evne til å betale gjeld. Til investorer og finansmarkedsaktører er det viktig at bedriftens ledelse viser at selskapet ikke legger alle eggene i en kurv - med andre ord, bedriftsledere diversifiserer sine investeringer i ulike økonomiske sektorer.
Driftsaktiviteter
Den første posten i en konsolidert kontantstrømoppstilling vedrører operasjonelle aktiviteter. Seksjonen dekker kontantinnskudd og utbetalinger som vedrører selskapets daglige aktiviteter. Disse inkluderer utbetalinger til leverandører, kvitteringer fra kunder, rentekostnader, arbeidskostnader og andre generelle kostnader. Konsoliderte kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter vedrører også renter og utbytte mottatt fra andre selskaper og betalt inntektsskatt.
Investeringsaktiviteter
Konsoliderte kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter forteller historien om selskapets investeringsstrategi på kort og lang sikt. Seksjonen indikerer for publikum og investorer hvor selskapets prioriteringer ligger. Like viktig, gir investeringsaktiviteter også innsikt i økonomiske forhold, da toppledere generelt er euforiske om langsiktige investeringer dersom økonomien er i sterk posisjon. I delen "Investeringsaktiviteter" viser bedriftskonsulenter kjøp eller salg av utstyr og maskiner, lån til andre selskaper og kjøp av verdipapirer, for eksempel aksjer og obligasjoner.
Finansieringsaktiviteter
Konsolidert kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter gir investorer nyttig informasjon om selskapets arbeidskapital og kapitalstruktur. Kapitalstruktur refererer til de ulike finansieringskilder som et selskap bruker til å finansiere virksomheten. Nærmere bestemt gjelder finansieringsaktiviteter økninger eller reduksjoner i utlån, obligasjonsinnløsninger og utbetalinger. Innløsning av obligasjoner betyr å tilbakebetale gjelden før forfall og er en vanlig praksis, spesielt når obligasjonsrenten er høyere enn markedsrenten.
