Bedrifter ty til ulike midler for å finansiere driftsaktiviteter og forbli økonomisk flytende. Tradisjonelle finansieringsprosedyrer innebærer utstedelse av gjelds- eller egenkapitalprodukter i offentlige markeder eller gjennom private rørledninger. Andre former for næringsfinansiering inkluderer pantsetting av kundefordringer, finansiering gjennom fast eiendomsvedlegg og fakturering av kundefordringer.
Definisjon
Tilgodehavende pantsetting er en praksis hvor et selskap bruker penger det forventer fra kunder - det vil si kundefordringer - som sikkerhet for et lån. Denne prosessen gjør det mulig for virksomheten å finansiere driften til en kostnad som kan være billigere enn et tradisjonelt lånesats. Dessuten beholder organisasjonen tittelen på fordringene, noe som betyr at den fortsatt eier dem og kan klassifisere dem som kortsiktige eiendeler på balansen. En kortsiktig eiendel er en ressurs et selskap kan selge - eller konvertere til kontanter - i de neste 12 månedene. Eksempler inkluderer kontanter, forhåndsbetalt utgifter og varer.
Hvordan det fungerer
Pantsettingsprosessen starter med avdelingshofer og bedriftsledelse som drøfter selskapets finansieringsproblemer, studerer innsamlingsalternativer til pantsetting og opplisting av kundefordringer for å forplikte seg. Deretter vurderer selskapets kredittforvaltere listen over långivere, som holder seg til kvaliteten på fordringene - spesielt kundens betalingsprofiler og kredittverdighet, sammen med hvor lang tid de har gjort forretninger med organisasjonen. Det neste trinnet er å bestemme låneverdiforholdet, en metrisk som gjør det mulig for selskapet å motta finansiering, men ikke få sin vei i hele pantsettingsprosessen. Med andre ord opprettholder en utlåner litt innflytelse i kredittprosessen ved å fremskaffe bare en del fordringer som er pantsatt. For eksempel forplikter en organisasjon $ 1 millioner til fordringer og låneforholdet er 75 prosent. Følgelig mottar virksomheten $ 750 000, eller $ 1 million ganger 75 prosent. Etter å ha bestemt utlånsverdien metrisk og signert en formell kontrakt, legger kreditoren et lån på fordringene, slik at utlåner kan samle på fordringene dersom låntakeren til slutt defaults.
Relevans
Pantsetting er en form for finansiering utenom balansen; Det vil si at et selskap ikke registrerer sine fordringer sammen med tilhørende gjeld. Dette frigjør hovedstaden, reduserer regulatorisk oppfølging og letter bekymringene i organisasjonens eksisterende kontingent av kreditorer. Fordringer på pantsetting kan frigjøre kapital, fordi det ikke gir opphav til ytterligere gjeldsrapportering - en velsignelse for selskaper i næringer, for eksempel bank og forsikring, der regulatorer krever visse gjeld til kapitalforhold.
Kundefordringer Factoring
I tillegg til pantsetting kan et selskap påvirke sine fordringer for å skaffe driftsmidler. Factoring forventede kundeoverføringer betyr å selge fordringer direkte til en utlåner. Som et resultat avhenger virksomheten fordringene tittelen til kreditor. Selskapet informerer kunder om å sende betalinger direkte til utlåner.
