Et brev av kreditt brukes av enkelte bedrifter for å sikre at kundene betaler dem for varer og tjenester. Under et kredittbrev betales leverandører av en utstedende bank så lenge visse betingelser er oppfylt. Siden leverandøren er betalt direkte av utstedelsesbanken, må et selskap ha en kredittlinje eller kompenserende bankbalanse på plass for å kvalifisere seg. Det finnes noen alternativer til et kredittkort som er tilgjengelig for de selskapene som ikke oppfyller krav til garanti.
Revolving Vendor Accounts
Hvis en bedrift ikke oppfyller krav til bankgaranti, men har god historie å betale sine leverandører, kan den kvalifisere seg for revolverende leverandørkontoer. Hvis et selskap har en roterende konto hos en leverandør, kan den bestille og motta materialer på kreditt. Målet er å samle inn penger fra kunder før leverandørbetalingen forfaller. Mange leverandører har strenge krav som gjør betaling på en faktura nødvendig fra 15 til 30 dager fra mottak av varer. En leverandør kan nekte å sende noen bestillinger dersom et selskap skylder det penger; Derfor kan et selskap som har kontantstrømsproblemer ikke vil stole på revolverende kontoer fra kritiske leverandører. Mange leverandører kan vike bort fra denne typen finansieringsarrangement, da risikoen for innsamling faller på dem.
Innkjøpsordrefinansiering
Innkjøpsordrefinansiering er en kortsiktig kredittfasilitet der en tredjepart påtar seg et selskaps innkjøpsordrer. Når et selskap mottar en ordre, er de avanserte penger for innkjøpsordre for varer å produsere bestillingen. Når produktene sendes til kundene, kjøper finansselskapet fakturaen fra selskapet. Fordi en tredjepart tar på seg all risiko forbundet med innkjøpsordre og faktura, kan denne typen finansiering være svært kostbar. Denne typen finansiering er nødvendig i situasjoner der et selskap har utilstrekkelig kontantstrøm til å dekke kostnadene ved produksjon av varer. Pengene som er avansert gjennom kjøpsordrefinansieringstransaksjonen er avgjørende for fortsatt suksess for virksomheten. Denne typen finansiering er også for bedrifter som ikke har anstendig nok finansiering for å skaffe midler gjennom en bank.
Fakturafaktorering
Faktura factoring er et alternativ til et brev av kreditt. Under denne typen kredittfasilitet fremmer en tredjepart en bedrift 80 prosent av faktura totalene mottatt fra sine kunder. Tredjeparten tar risikoen for å samle fakturaene. Når en kunde betaler fakturaen til tredjepart, holdes en avgift, og virksomheten får den resterende balansen. Dette er gunstig for selskaper som lider av en kontantkrem. Som kjøpsordrefinansiering kan faktura factoring være ganske kostbart, ettersom en tredjepart påtar seg all risiko for innsamling.
