Regnskapsrapporteringsanalyser brukes til å støtte investeringsbeslutninger og verdsettelsesanalyser. De er også inkludert i årsrapporter til investorer. Ledelsesteam omfatter en omfattende diskusjon av økonomiske resultater i deres årlige verdipapirfondsbevis 10-K. En finansregnskapsanalyse må derfor være godt skrevet, avgjørende og inneholde eventuelle materielle finansielle opplysninger.
Innlemme finans
Det er enkelt å fokusere bare på resultatregnskapet og hva et selskap har opptjent. Sørg imidlertid for å ta med informasjon om endringer i selskapets balanse og i kontantbalansen som beskrevet i kontantstrømsoppstillingen. Arbeid gjennom hvert avsnitt i hvert regnskap. Det innebærer fokus på eiendeler, forpliktelser og egenkapital i balansen. Vær klar til å forene operasjons kontantstrømmer samtidig som du avslører materiell finansiering og investere kontantstrømmer.
Vær insiktsfull
En finansregnskapsanalyse som mangler meningsfulle konklusjoner er i beste fall ufullstendig. Ledelse, aksjonærer og långivere krever en innsiktsfull analyse for å ta informerte beslutninger. Innlemme kvalitativ informasjon i din kvantitative analyse for å forklare endringer i inntektsnivåer eller aktivautnyttelsesforhold. Tallene alene har liten betydning uten at historiene kjører disse tallene for å legge til sammenheng. Kanskje den viktigste faktoren ved å skrive en innsiktsfull finansanalyse har tilgang til ledelsen for å gjennomføre et intervju. Klargjør solide spørsmål og ikke spør om ting som kan besvares via offentlig informasjon.
Sammenligningsverdier
Som et første skritt, bør du velge et passende referanse for å sammenligne mot resultatene fra fagforetaket. Referanseporteføljen må være meningsfylt, og det vil ideelt sett være gjennomsnittlig og medianresultat fra en gruppe peer-selskaper som ligner på næringslivet i form av størrelse, vekst og forretningsområde. Du bør ha en dyp forståelse av fagforetakets produktlinjer for å velge en passende peer-gruppe. Noen selskaper har svært komplekse produkter; for eksempel bioteknologiske eller programvareselskaper. Vær flittig i å studere emneselskapets nettsted, markedsføringsbrosjyrer og annen relevant informasjon for å forstå selskapet og dets konkurrenter.
Ratio Analyse
Å utføre en forholdsanalyse bidrar til å sikre at du har kvantitative data som støtter dine kvalitative konklusjoner. Forholdsanalyser er svært bransjespesifikke, men er vanligvis av følgende typer: størrelse, vekst, likviditet, innflytelse, lønnsomhet og omsetning. Sammenlign resultatene av forholdsanalysen din til konkurrenter for å bestemme relative styrker og svakheter. Beregn historiske trender mens du generelt fokuserer på de siste fem årene med økonomiske resultater. Gjenkjenne og bekrefte om salg og avkastning er trending i en bestemt retning. Forstå om økonomiske resultater påvirkes av bransjens sykluser eller sesongvariabler.
